中国建设银行


关于颁发《建设银行开办债券贴现转让业务试行办法》的通知

1987年10月24日，中国人民建设银行

建设银行各省、区、市分行、计划单列市（区）分行、深圳市分行、成都、南京建行：
现将《建设银行开办债券贴现转让业务试行办法》印发给你们。
开办债券贴现转让业务，是一项新的工作，各行应本着摸索经验、积极稳妥、循序渐进、不段完善的原则试办这项工作。对本试行办法执行中的情况和问题请及时告总行。

附件：建设银行开办债券贴现转让业务试行办法
第一条 根据《中华人民共和国银行管理暂行条例》的有关规定和《建设银行1987年发行金融债券开办特种贷款的暂行规定》，特制定本试行办法。
第二条 债券贴现，是指持券人在债券兑付期未到之前，为获取现款，持未到期债券到银行兑换现金，由银行扣除未到期贴现利息，付给现金的债券转让方式。
建设银行办理贴现所收回的债券可以再转让出售。
第三条 贴现转让范围。凡由建设银行发行的金融债券均可办理贴现和转让。其他各类债券由建设银行各省、自治区、直辖市分行、计划单列市（区）分行、深圳市分行（简称各分行，下同）按照各类债券的有关规定，结合当地实际情况和条件自行确定是否办理（国库券贴现按人民银行有关规定办理）。
第四条 债券贴现和转让业务，由建设银行各地信托投资公司及由各分行指定的分支机构办理。办理贴现和转让业务所需资金，由各分行通过组织、融通等方式自行解决，自求平衡。
第五条 建设银行办理贴现业务时，各地可视债券交易市场行情，在基准贴现率基础上，划分若干档次，向上浮动10～20％，由各行因时因地按旬或随时应变掌握。
基准贴现率以购买债券满四个月贴现时按票面金额（票面金额不含利息）付现为原则，通过第六条所列公式推算。即：
债券到期利息
基准贴现率＝－－－－－－－－－－－－－－－－－
债券到期本息之和×贴现期（月）
建设银行1987年发行的金融债券基准贴现率为月息8．333‰。
即：
20元
贴现率＝－－－－－－－－－－－－－－＝8．333‰
120元×（24－4）
（以100元面额债券为例）
第六条 贴现期限从债券发行月份算起，截至债券到期月份止。原则上债券发售后当月即可办理贴现，具体贴现时间规定，由各行自行掌握。贴现利息按月计算，不满一个月的按一个月计算。
贴现时，付现金额的计算：
付现金额＝债券到期本息之和－贴现利息其中：贴现利息＝债券到期本息之和×贴现率×贴现期
（贴现期系债券付现提前时期数）
第七条 建设银行办理转让业务包括贴现债券的转让出售和委托代理买卖双方之间的直接转让。
办理贴现债券的转让出售，由各级建设银行信托投资公司及各分行指定办理贴现转让业务的分支机构根据当时债券市场行情，特别是贴现行情，按旬（或随时）挂牌公告债券转让价格。买入价格即为债券贴现时付现金额；卖出价视市场行情变化，随行就市，应变掌握一般可在当月买入价基础上在2％幅度内上浮。
第八条 委托代理买卖双方的直接转让，由建设银行提供债券的签证和咨询，并向出让方收取2％以内的手续费。转让价格可比照贴现债券转让出售的差价幅度，由交易双方商定（我行发行的债券以外的其他各类有价证券是否办理，由各行视自身条件确定）。
买卖双方个人间的自行转让交易可比照公告的转让价格进行。
第九条 办理债券贴现、转让业务时，必须严格鉴别真伪。凡债券污染严重、难以分辨真伪，在经济关系上有明显争议的不予受理。对伪造、涂改债券者，交当地司法机关依法
第十条 凡开办有价证券代理保管业务的行，视自身条件，对我行发行的债券可以办理代贴现业务。具体代理手续，由各行自行拟定。
第十一条 各分行可根据本试行办法，制定实施细则并报总行备案。
第十二条 本试行办法自颁发之日起试行。
附：建设银行1987年发行的金融债券贴现查算参考表(略)。




我国目前的缓刑制度存在一定的弊端，表现在：缓刑的适用条件的规定过于原则，难以操作；撤销缓刑的条件不具体；缓刑执行制度不健全，职责不明确；缓刑犯的监督机制不严格。对我国缓刑制度的完善，可以从缓刑适用条件、适用程序、执行制度三个方面加以完善。具体而言，对缓刑适用条件的规定应当进一步明确化、具体化，在原则规定下，应当规定哪些应当适用缓刑的情节，但同时应当保留法官适当的自由裁量权。适当修正对累犯一律不得适用缓刑的规定，设置和完善缓刑听证程序，改革、完善缓刑执行制度。


　　关键词：弊端；执行制度；法官自由裁量权


　　根据我国刑法规定，缓刑是附有一定条件，暂缓执行刑罚或不执行原判刑罚的一种制度。通常适用于判处短期剥夺自由的犯罪。我国刑法中的缓刑，采用的是司法制的缓执行制度。指人民法院对于被判处拘役、三年以下有期徒刑的犯罪分子，认为暂不执行原判刑罚，确实不致再危害社会的，在一定考验期内，暂缓执行原判刑罚的制度。我国自1980年1月1日起正式实施刑法以来的20多年来的实践证明，缓刑制度在维护我国社会的稳定，加强犯罪改造起到非常重要的积极作用，是具有中国特色的社会主义刑罚制度的重要体现。像任何事物都有两重性一样，缓刑制度也存在一些法律上面的不足，因而产生一些消极作用也不可忽视，研究缓刑制度所产生的积极作用和消极作用，还有执行情况，并采取相应对策逐步改进和完善我国的缓刑制度，是加强我国司法制度建设的一项重要内容。


　　一、我国缓刑制度的作用


　　（一）缓刑制度的积极作用


　　缓刑是我国刑法适用惩办与宽大相结合，惩罚与教育改造相结合的刑事政策而确立的重要刑罚制度之一，是这一基本的刑事政策在刑罚制度中运用的具体化，也是依靠专门机关与人民群众相结合，同犯罪作斗争的方针在刑罚具体适用中的体现。适用缓刑，既表明了国家对犯罪分子及其犯罪行为否定的评价，同时又体现了对犯罪分子一定的宽大政策。在维持原判刑罚效力的基础上给犯罪分子以悔过自新的机会，有利于教育改造犯罪分子，充分体现我国刑法的人道主义精神，缓刑制度的积极作用还表现为以下几个方面：


　　1、缓刑有助于避免短期自由刑的弊端，最优化地发挥刑罚的功能，符合刑罚经济的思想。缓刑的具体适用，能够使犯罪分子在感受到刑罚的威慑力，畏惧暂缓执行的刑罚可能被实际执行的条件下，在不被关押、由特定机关予以考察的过程中，更自觉地检点自己的行为、改恶从善、争取光明。从而避免了被实际执行短期自由刑而带来的与社会隔绝、重返社会困难、罪犯间交叉感染等现象的弊端，并能较好地以最经济的方法实现刑罚的惩罚、威慑、教育、改造等功能。


　　2、缓刑有助于更好地实现刑罚的目的。刑罚的目的之一，是预防犯罪人重新犯罪。实现刑罚目的的途径，主要是对犯罪人判处并执行刑罚。但基于刑罚个别化的原则判处缓刑，是判处刑罚并保持执行可能性的条件下，暂缓刑罚的执行。是否被撤销缓刑，取决于缓刑犯对自己的自律，即取决于犯罪人的主观努力，在以自律为主的社会生活中，有利于促使犯罪分子自觉地约束自己的行为，获得刑罚特殊预防的效果。


　　3、缓刑是实现刑罚社会化的重要制度保障。被宣告缓刑的犯罪分子不脱离家庭、社会，可以继续从事原有的工作，避免了因执行实刑给其本人和家庭带来的不利影响，即可以使其不致因犯罪而影响履行自身负有的家庭和社会义务；使其既感受到法律的威严，也亲身体会到法律、国家和社会的宽容，从而较自觉地完成改造任务，收到比执行实刑更好的效果。


　　4、缓刑的适用能减少国家经济支出。从经济角度看，刑罚执行是一种经济投入，即国家通过人力、物力、财力投放，以实现预防犯罪目的实现。对缓刑者附条件不执行刑罚，无需国家增加监舍建设费用、监管人员费用，因此，缓刑具有减少国家经济支出的价值。


　　（二）缓刑制度的消极作用


　　1、缓刑适用的透明度不高。司法实践中，对犯罪分子适用缓刑，一般都是合议庭或者审判委员会根据刑法规定的缓刑适用的三个实质要件，认为符合缓刑条件的，作出适用缓刑的判决。我国合议制度和审判委员会制度具有中国特色，其讨论案件的形式是不公开的，既便是当事人和辩护人也无法查阅合议笔录和审委会笔录，这样，对犯罪分子适用缓刑好像是在搞暗箱操作，除判决书中表述“适用缓刑不致再危害社会”这一笼统的理由外，谁也不知道法官对“不致再危害社会”的标准是如何掌握的。司法实践是将抽象的法律条文适用于具体的案件、具体的每一个犯罪嫌疑人，需要考虑诸多因素，比如被告人的犯罪情节、性质、后果、认罪态度、悔罪表现、社会、家庭帮教等等，这些在判决书中都无法表述，也无从表述。对一个被告人适用缓刑，看不到为什么适用缓刑，社会难以理解。导致有的案件适用缓刑的社会效果不好，还有可能导致其他被告人上诉，增加不必要的诉累。


　　2、现在的缓刑适用制度缺少有效的监督机制。缓刑适用的决定权在于法院，它是法院审判权的一个方面。任何权力都应当受到有效的监督，没有监督的权力必然导致腐败。司法实践中，也确实存在有些法官对本不该适用缓刑的被告人而适用缓刑，适用缓刑的不公开、不透明，为某些不法分子提供了便利，他们与法官勾结一起，徇私枉法，玷污着我们的法官队伍。当然，检察机关可以抗诉，但是，有很多案件并不是一目了然，是否适用缓刑可能只是认识上的差异，检察机关不会也不可能对那种可以适用也可以不适用缓刑的案件提出抗诉，检察机关的这种抗诉权对缓刑的适用并没有有效监督。另外，缓刑适用的不公开、不透明，使本来就没有统一标准的缓刑适用缺少了社会监督，公众对一被告人是否应当适用缓刑缺少理解，对于如何适用更不理解。对犯罪分子适用缓刑时，尽管在作出缓刑宣告之前法官也要考虑社会有关方面的意见与影响，但这种意见与影响都是背靠背收集的，所收集的意见可能并不全面，再说群众与社会对这一过程看不见，他们无法对各方面的意见与影响作出自己的评判，因而难以使缓刑的决定置于社会的监督之下。缺少有效监督的缓刑适用制度滋生着司法腐败现象。从另一角度看，有些案件本应当适用缓刑，但是法官为了避嫌而不予适用，免生是非，这些现象都影响缓刑科学合理的适用。


　　3、缓刑适用只有法官裁量权而没有检察官裁量权（求刑权）、没有社会（或群众）的参与权。从实践情况看，目前对犯罪分子适用缓刑，主要限于法官的自由裁量权在起作用。例如，刑法上规定对缓刑适用的条件之一是“确实不致再危害社会”。这主要就是法官依据自己的自由裁量权作出判断。换言之，是否适用缓刑是基于法官的主观性判断。而在检察机关方面，当前，检察机关比较关注的是自己提起公诉的案件是否得到人民法院的有罪判决，是否对被告人判处了实刑，而几乎没有在提起公诉的同时要求对被告人宣告缓刑，并且也极少就人民法院对某个案件的判缓刑发表不同意见。


　　4、缓刑考验期间的监管措施不力。缓刑不等于无罪释放，适用缓刑必须有相应的监管措施，如果监管得不到落实，适用缓刑就等于是一句空话，就不利于促进罪犯改造，不仅如此，还有可能给社会带来危害。
　　二、目前我国缓刑制度的适用情况


　　（一）一般情况下缓刑的适用